Saat&Saat halka arz sürecinde SPK, şirketin hisse satışına onay verdi. Şirket, 6, 7 ve 8 Temmuz 2026 tarihlerinde hisse başına 56 TL’den talep toplayacak. Halka arz büyüklüğü, ek satış hariç 3 milyar 748 milyon 917 bin 480 TL, ek satış dahil 4 milyar 498 milyon 700 bin 976 TL düzeyine ulaşacak.
Şirket, halka arz sonrası sermayesini 620 milyon 222 bin 18 TL’den 660 milyon 388 bin 991 TL’ye çıkaracak. Sermaye artırımı 40 milyon 166 bin 973 TL olacak. Saat&Saat halka arz kapsamında ek satış dahil 80 milyon 333 bin 946 adet B grubu hisse yatırımcılara sunacak.
Halka açıklık oranı yüzde 12,16’ya çıkacak
Saat&Saat halka arz yapısında şirket, ek satış hariç 66 milyon 944 bin 955 adet B grubu hisse satışı planlıyor. Ek satış hakkının büsbütün kullanılması halinde toplam satış 80 milyon 333 bin 946 adet B grubu hisseye çıkacak. Halka açıklık oranı ek satış hariç yüzde 10,14, ek satış dahil yüzde 12,16 olacak.
Şirket, satış usulünü “Sabit Fiyat ile Talep Toplama” olarak belirledi. Aracı kurumlar halka arzı “En İyi Gayret Aracılığı” formülüyle yürütecek. Talep toplayacak yatırımcı kümeleri yurt içi ferdî yatırımcılar ve yurt içi kurumsal yatırımcılar olacak.
Garanti BBVA Yatırım ve Halk Yatırım, Saat&Saat halka arz sürecinde konsorsiyum önderleri olarak yer alacak. Onaylı izahname şirketin internet sitesinde, konsorsiyum önderlerinin internet sitelerinde ve KAP’ta yayımlandı. Yatırımcılar, karar sürecinde izahname ve tasarruf sahiplerine satış duyurusunu temel alacak.
Gelirin yüzde 80’i işletme sermayesine ayrılacak
Şirket, Saat&Saat halka arz gelirinin yaklaşık yüzde 20’sini finansal borçların ödenmesinde kullanmayı planlıyor. Kalan yaklaşık yüzde 80’lik kısım işletme sermayesine yönlendirilecek. Gelir kullanım planı, şirketin bilanço yapısını ve operasyonel nakit döngüsünü desteklemeyi hedefliyor.
Halka arz fiyatının belirlenmesinde SPK yahut Borsa İstanbul rastgele bir takdir yetkisi kullanmıyor. İlgili kurumlar fiyatı onaylamıyor. Fiyatlama, izahname ve satış duyurusu çerçevesinde halka arz taraflarının sorumluluğunda ilerliyor.
Saat&Saat halka arz, perakende ve dağıtım ağı olan bir tüketici şirketini Borsa İstanbul gündemine taşıyor. Şirketin finansal bilgileri, yatırımcıların büyüme, kârlılık ve nakit muhtaçlığı başlıklarını birlikte değerlendirmesini gerektiriyor. İşletme sermayesine ayrılan yüksek hisse, operasyonel ölçek ve stok idaresi açısından izlenecek ana kalemlerden biri olacak.
Ciro 13,4 milyar TL düzeyine ulaştı
Saat&Saat ve bağlı iştirakleri, 2026 yılının birinci üç ayında adet bazında yıllık yaklaşık yüzde 20,9 büyüme kaydetti. Şirketin 31 Mart 2026 prestijiyle geriye dönük 12 aylık cirosu yaklaşık 13,4 milyar TL oldu. Birebir periyot için geriye dönük 12 aylık Düzeltilmiş FAVÖK marjı yaklaşık yüzde 32,4 düzeyinde gerçekleşti.
Saat&Saat halka arz değerlendirmesinde bu iki data öne çıkıyor. Adet bazındaki büyüme, satış hacmindeki ivmeyi gösteriyor. Düzeltilmiş FAVÖK marjı ise operasyonel kârlılığın halka arz fiyatlaması açısından izlenecek temel göstergelerden biri olarak öne çıkıyor.
Şirket, 31 Mart 2026 prestijiyle yurt içi ve yurt dışında 185 mağaza ile faaliyet gösteriyor. Toptan satış ağı 603 noktaya ulaşıyor. Şirket ayrıyeten [www.saatvesaat.com.tr](http://www.saatvesaat.com.tr), pazaryerleri ve Türkiye dahil 45 ülkedeki dış dağıtım ağı üzerinden satış yapıyor.